FOMC决议日:鲍威尔如何安抚“缩减购债”恐慌?小心一句话引爆全球市场,ikon外汇平台


  周三(1月27日)欧市盘中,市场整体风险情绪降温偏谨慎,欧洲股市悉数回落,主要股指低开低走;美国股指期货涨跌互现;汇市方面,美元指数维持在90.40附近交投,欧元、英镑等G10货币承压,现货黄金同样遭遇抛压,最低跌至1842.83美元/盎司。分析认为,在美联储周三公布今年第一个利率决议,以及联储主席鲍威尔鲍威尔召开新年第一次记者会之前,投资者情绪偏谨慎,不敢大举押注。除此之外,市场还关注全球新冠肺炎疫情的进展,以及新冠疫苗对变异病毒毒株的效力,还有美国总统拜登宣布的重大决定等。

  欧美股市:欧洲股市低开低走,截至发稿,欧洲斯托克600指数、英国富时100指数、法国CAC40指数、德国DAX30指数、意大利富时MIB指数分别下跌0.6%、0.5%、0.6%、0.8%、0.9%。美国股指期货走势如下图所示:

  综合Yahoo Finance报道指出,周三,在美联储当天晚些时候宣布加息之前,欧洲股市以收盘走低。伦敦股市开盘时,富时100指数和全欧洲范围的斯托克600指数下跌0.1%,而法兰克福DAX指数下跌0.3%。

  当地时间周二,美联储开始了为期两天的会议,预计政策制定者将把利率维持在接近于零的水平。市场预计美联储的政策声明不会有什么变化,人们的注意力可能会集中在美联储主席鲍威尔对未来资产购买计划的评论上。

  CMC Markets UK首席市场分析师Michael Hewson指出,亚特兰大联储主席Raphael Bostic本月稍早暗示,今年稍晚可能缩减资产购买规模,并在明年年底前升息。

  Hewson表示:“如果美联储被视为在为潜在的货币政策收紧做准备,美联储官员将需要非常谨慎,以免造成市场开始消化缩减恐慌(taper tantrum)的局面。”

  美股财报方面,此前,微软的收入超过了预期,第二季度收入增长17%,达到430亿美元,利润增长33%,达到155亿美元。Facebook和苹果将于周三晚些时候发布相关报道。

  除此之外,欧洲投资者正在权衡政府遏制COVID-19的措施以及大西洋彼岸事件的影响。

  随着周二住院人数达到八周高点,政府面临越来越大的采取行动的压力,越来越多的人猜测法国将迎来第三次全国范围的封锁。与此同时,英国官方公布的新冠肺炎死亡人数周二超过10万人,为世界第五,超过二战期间的平民伤亡人数。

  眼下,英国政府正考虑对新到英国的人进行强制隔离,因为人们越来越担心这种病毒的新变种。

  汇市方面,由于在重磅事件之前,市场风险情绪降温,资金涌入美元避险,美元指数最高升至90.43,欧元、英镑等G10货币多数承压……FX168此前撰文指出,技术面来看,美元目前的上涨动能关注上述阻力线90.54,若未能突破50日SMA均线90.65,上涨动能或消退。

  针对欧元,欧洲央行管委诺特表示,如果需要,欧洲央行有对付欧元升值的工具。诺特称:“欧元在过去几周和几个月里上涨了一些,我们对此非常关注。”

  据知情人士透露,自疫情爆发以来,欧洲央行政策制定者已同意深入研究欧元兑美元升值的现象,重点是研究欧元兑美元汇率是否受到刺激政策差异的影响。

  野村国际的外汇交易员Jordan Rochester表示,如果确实需要采取行动,欧央行可能会动用大流行期间没有使用过的工具。他在报告中说:“欧洲央行对此可以做些什么?降息或威胁要降息,使其可信,这样市场就会暂停买入欧元。”

  美国国债收益率不断下降,强化了风险偏好的下降。这进一步阻止了美元多头进行激进的押注。在本周三晚些时候联邦公开市场委员会(FOMC)做出决定之前,投资者似乎也不情愿,更愿意在场外观望。

  现货黄金方面,金价承压,最低跌至1842.83美元/盎司。Oanda高级市场分析师Jeffrey Halley表示,投资者们都在等待美联储会议,整个黄金市场看起来在观望状态。

  尽管这一次美联储不太可能采取什么行动,但鲍威尔的表态依然是市场极为关注的。

  Jeffrey Halley还表示,“如果鲍威尔还是显得非常鸽派,并且表示没有任何紧缩的意向,那么金价将能获得提振涨至1880美元/盎司。但如果他表现出对美国经济的积极预期,那么金价可能回落测试1800美元/盎司支撑水平。”

  对于金价走势,有机构分析指出,在美联储利率决议会议结束前,金价出现了下滑。在会议上,美联储主席鲍威尔很可能将面临有关何时退出刺激措施的问题。

  外界普遍预计美联储将维持现有政策不变,但投资者更关注的是决策者如何看待经济,以及他们可能何时开始放缩减购债计划。

  德国商业银行分析师表示:“如果鲍威尔今天进一步打击有关过早减少购买债券的猜测。。。从而推动10年期美国国债收益率低于1%,并使美元走弱,那么,黄金价格有望升至1860美元或更高。”

  全球聚焦今年第一次FOMC决议! 拜登也有重大决定宣布

  当地时间周三下午两点(香港时间周四凌晨3点),美联储将公布今年第一次FOMC决议,两点30分,美联储主席鲍威尔将召开记者会!市场一致预期FOMC将决定维持超宽松货币政策,以对抗受疫情影响而衰退的经济。

  Wrightson ICAP首席分析师Lou Crandall预计,鲍威尔会强调过早改变行动的风险远远超过推迟行动的风险。关于缩减购债,俨然成为影响市场情绪的最重要问题!

  尽管美国经济前景已进一步明朗,但鲍威尔本周在抑制美联储大规模资产购买的问题上可能会显得更加谨慎。

  纽约梅隆银行首席经济学家Vincent Reinhart表示,美联储主席鲍威尔非常擅长强调负面因素,去年他曾表示“我们甚至都没有考虑加息”。鲍威尔可能会对美联储计划在近期缩减购债规模的说法进行反驳。

  2020年3月底以来,疫情对部分经济造成了破坏,但投资者仍乘着美联储的流动性“东风”,推高了标普500指数。为了实现经济利益,美联储已表示将允许经济运行得比历史上“更热”。

  Reinhart表示,值得关注的是鲍威尔的个人表态,以及他对缩减购购规模的抵制力度。“在缩减恐慌期间,他就在那里,他应该给市场传递一种信息,即你应该相信他的话”,Reinhart表示,“他必须把这一点说得很清楚”。

  丹斯克银行分析师指出,美联储货币政策决议是周三主要的推动力。今晚聚焦美联储利率决议。

  不过我们预计今晚美联储不会对货币政策作出重大调整,此前该央行在12月例会上改变了QE前瞻性指引。在前几周的讨论之后,我们预计美联储主席鲍威尔将被问及削减进程。

  道明证券指出,如果美联储明确反驳缩减购债的言论,料对金价有利。但如果鲍威尔继续大玩语言艺术,仅表示维持购债规模不变的话,金价获得的支撑可能就不大。

  拜登:综合媒体报道指出,拜登将于本周三宣布一系列气候行动,计划阻止在联邦土地上提供新的石油租赁,在政府决策中优先考虑科学,并召集世界各国领导人共同应对气候威胁。

  据三位知情人士称,美国政府还准备制定行政命令,要求包括美国邮政局在内的联邦机构购买清洁车辆和可再生能源。

  拜登政府规划,至2026年美国的电动汽车份额将达到25%,电动汽车年销量达到400万辆;2035年实现无碳发电,2050年实现1ikon外汇平台00%的清洁能源经济。

(文章来源:FX168)